Po 50 eurų per mėnesį vaikui: per 18 metų susidaro 10 800 eurų, tačiau galutinė suma gali labai skirtis

Nuo vaiko gimimo kas mėnesį atidedant po 50 eurų, iki pilnametystės susidarytų 10 800 eurų įmokų. Tačiau pinigų laikymas be palūkanų, indėlis ir investavimas gali duoti labai skirtingą rezultatą. Istoriniame 2008–2026 metų palyginime skirtumas tarp indėlio ir JAV akcijų indekso viršijo 41 tūkst. eurų. Vis dėlto tokio rezultato šiandien pradėjusiam kaupti žmogui pažadėti negalima.

Palyginimui pasirinktas 2008 metų lapkritį gimusio vaiko pavyzdys. Skaičiuota, kad kiekvieno mėnesio pradžioje atidedama vienoda suma, o sukaupta vertė įvertinama 2026 metų lapkričio pradžioje.

Šis laikotarpis apėmė finansų krizę, vėlesnį rinkų atsigavimą ir stiprų JAV akcijų augimą. Todėl didelę galutinę sumą svarbu vertinti kartu su pasirinktomis datomis, prisiimta rizika ir skaičiavimo apribojimais.

Ta pati įmoka – keturi skirtingi rezultatai

Per aštuoniolika metų susidaro 216 mėnesinių įmokų. Jų suma paprasta: 216 × 50 eurų = 10 800 eurų.

Tačiau galutinė vertė priklauso nuo to, kas su pinigais vyksta per visą laikotarpį. Laikomi be palūkanų jie nominaliai neauga. Indėlio atveju prisideda palūkanos, o investicijų vertę keičia rinkos kainos ir gaunamos pajamos.

Istoriniame modelyje rezultatai atrodė taip:

Skirtumas tarp indėlio ir JAV akcijų indekso siekia 41 316 eurų. Tačiau ši lentelė apibūdina konkretų praeities laikotarpį. Ji neparodo, kiek uždirbs šiandien pasirinkta investicija, ir nereiškia, kad didesnį rezultatą buvo galima pasiekti be rizikos.

50 eurų per mėnesį vaikui

Didesnis skaičius sąskaitoje dar nereiškia didesnės vertės

Per ilgą laikotarpį svarbi ne tik sukaupta suma, bet ir jos perkamoji galia. Prieš aštuoniolika metų atidėti 50 eurų turėjo kitokią vertę negu tokia pati suma laikotarpio pabaigoje.

Ankstesnes įmokas perskaičiavus pagal kainų pokyčius Lietuvoje, jų vertė 2026 metų pinigais šiame modelyje sudarytų apie 16 100 eurų. Tai nėra papildomai įmokėti pinigai – tai būdas parodyti infliacijos poveikį.

Todėl 11 938 eurų indėlio rezultatas nominaliai viršija įmokėtus 10 800 eurų, tačiau pagal šį skaičiavimą nekompensuoja viso perkamosios galios sumažėjimo. Laikant pinigus be palūkanų, jų skaičius nesikeičia, bet už juos laikotarpio pabaigoje galima įsigyti mažiau.

Kodėl pradžia 2008 metais turėjo reikšmės?

Pirmosios įmokos sutapo su pasaulinės finansų krizės laikotarpiu. Akcijų kainos buvo smarkiai kritusios, todėl už tą pačią mėnesio sumą buvo galima įsigyti daugiau turto vienetų negu kainoms pakilus.

Palyginus planus, pradėtus 2004–2007 metų lapkritį ir tęstus po aštuoniolika metų, apskaičiuotos JAV akcijų indekso vertės siekė maždaug nuo 38 500 iki 51 000 eurų. Tačiau visi šie laikotarpiai apima krizę ir vėlesnius rinkoms palankius metus, todėl toks patikrinimas neaprėpia visų galimų scenarijų.

53 254 eurų rezultatas pagal taikytą įmokų modelį prilygsta maždaug 15,7 proc. pastovios metinės grąžos scenarijui. Tai išskirtinai aukštas dydis, kurio nereikėtų laikyti įprastu būsimo kaupimo lūkesčiu.

50 eurų per mėnesį vaikui

Galutinė suma neparodo sunkiausių metų

Lentelėje matoma tik laikotarpio pabaiga, tačiau investicijų vertė pakeliui svyravo. Analizuotu laikotarpiu JAV akcijų indeksas eurais, vertinant mėnesio pabaigos kainas, buvo patyręs maždaug 23 proc. kritimą, o auksas – apie 36 procentus.

Tai nėra didžiausio įmanomo nuostolio ribos. Mėnesio pabaigos duomenys taip pat neparodo visų svyravimų, vykusių tarp pasirinktų datų.

Reguliariai perkant už vienodą sumą, žemesnės kainos leidžia įsigyti daugiau turto vienetų. Tačiau pats kritimas neužtikrina būsimo atsigavimo ar pelno. Praktinis sunkumas atsiranda tuomet, kai sukaupta suma mažėja, o pinigų prireikia anksčiau, negu planuota.

Ką parodė dešimties metų palyginimas?

Trumpesniam laikotarpiui palyginta daugiau priemonių. Nuo 2016 metų lapkričio kas mėnesį atidedant po 50 eurų, per dešimt metų įmokos sudarytų 6 000 eurų.

Didžiausias rezultatas šiame palyginime teko bitkoinui, tačiau jo kaina eurais tuo pačiu laikotarpiu buvo patyrusi maždaug 71 proc. kritimą. Toks svyravimas ypač reikšmingas, kai pinigai skirti konkrečiam tikslui ir jų reikės nustatytu metu.

Skiriasi ir galutinės vertinimo datos: pagrindinis palyginimas siejamas su lapkričio 3 diena, o bitkoinui naudota lapkričio 4 dienos kaina. Todėl tai nėra visiškai vienodo momento visų priemonių palyginimas.

Mokesčiai ir pasirinkta priemonė pakeistų rezultatą

Lentelėse neįvertinti komisiniai, fondų valdymo mokesčiai ir galimi mokesčiai valstybei. Realaus investuotojo sukaupta suma dėl jų galėtų būti mažesnė.

Į S&P 500 indeksą tiesiogiai neinvestuojama – jo rezultatą siekiama atkartoti per fondus ar kitas investicines priemones, turinčias savo sąnaudas. Auksui šiame modelyje naudotos ateities sandorių kainos, todėl rezultatas nėra tiesioginis fizinių aukso luitų pirkimo skaičiavimas.

Indėlio vertė apskaičiuota pagal kintančias vidutines palūkanų normas. Tai nėra konkretaus banko pasiūlymas, kuris būtų galiojęs visus aštuoniolika metų.

50 eurų per mėnesį vaikui

Ką iš šių skaičių verta pasiimti tėvams?

Artėjant šventėms ilgalaikis kaupimas gali tapti dar vienu būdu prisidėti prie vaiko ateities. Tačiau įspūdingiausia lentelės eilutė neturėtų būti vienintelis pasirinkimo argumentas.

Svarbūs ir šeimos finansiniai įsipareigojimai, galimybė reguliariai atidėti pinigų, priemonės sąnaudos bei tai, kaip būtų elgiamasi investicijos vertei smarkiai sumažėjus. Ankstesnis didelis augimas nepašalina būsimo nuostolio galimybės.

Šiame pavyzdyje tiksliai žinoma viena suma: po 50 eurų per mėnesį per aštuoniolika metų sudaro 10 800 eurų įmokų. Kokia bus galutinė jų vertė, priklausys nuo pasirinkto būdo ir ateities aplinkybių, kurių šiandien niekas negali tiksliai numatyti.